금리 부담 완화와 AI 하드웨어주 반등
민간고용 둔화에 금리 숨고르기…AI주 반등으로 3대 지수 상승
부진한 고용으로 국채금리가 소폭 하락하자 엔비디아·델 등 AI 하드웨어주가 반등했지만, 높은 유가는 부담으로 남았습니다.
주요 시장 지표
엔비디아와 델의 강세
기술주 반등과 경기민감주 매수세
예상보다 부진한 민간고용
오늘의 핵심 이슈
델 15.8%·엔비디아 3.2% 상승…AI 서버 수요 재확인
델의 2분기 매출은 전년 대비 58% 증가한 470억달러로 시장 예상을 웃돌았습니다. 회사는 연간 매출 전망을 1,670억달러에서 1,920억달러로 높였고, AI 서버 주문은 609억달러·수주잔고는 950억달러를 기록했습니다.
강한 AI 서버 수요가 확인되면서 델은 15.8%, 엔비디아는 3.2% 상승했습니다. AI 인프라 투자가 계속된다는 기대가 반도체·하드웨어주 전반의 반등으로 이어졌습니다.
델의 대규모 수주가 실제 매출과 마진으로 전환되는 속도와 메모리 가격 상승이 서버 수익성에 미치는 영향을 확인해야 합니다.
ADP 고용 3만8,000명에 그쳐…베이지북은 완만한 성장 확인
8월 ADP 민간고용은 3만8,000명 증가해 시장 예상 약 4만8,000명을 밑돌았습니다. 연준 베이지북은 경제활동이 완만하게 늘고 고용은 소폭 증가했으며, 가격은 중간 정도의 속도로 상승했다고 평가했습니다.
고용 둔화에 10년물 금리는 4.784%로 1.3bp 내렸지만 에너지·운송 등 투입비용 압력은 지속됐습니다. 성장 둔화와 물가 부담이 엇갈리면서 금리 경계감은 완전히 사라지지 않았습니다.
오늘 밤 신규 실업수당과 ISM 서비스업, 금요일 고용보고서가 실제 고용 둔화를 확인하는지가 핵심입니다.
브로드컴 AI 매출 221% 증가…전체 가이던스 부담에 시간외 하락
브로드컴의 3분기 매출은 전년 대비 86% 증가한 295억9,100만달러, 조정(non-GAAP) EPS는 3.32달러를 기록했습니다. AI 반도체 매출은 221% 증가한 167억달러였습니다.
4분기 AI 매출 전망은 217억달러로 강했지만 전체 매출 가이던스 348억달러가 시장 예상 약 350억3,000만달러를 밑돌았습니다. 높아진 기대를 충족하지 못했다는 평가에 주가는 시간외 약 3.4% 하락했습니다.
AI 매출 가이던스 달성 여부와 조정 영업마진 66%, 대형 고객의 맞춤형 AI 칩 투자 확대가 실제 수익성으로 이어지는지 확인해야 합니다.
주요 종목의 움직임
AI 서버 수요에 연간 매출·이익 전망 상향
+15.80%AI 인프라 수요 지속 기대와 반도체주 반등
+3.20%법원이 광고거래소 AdX 강제매각 요청을 기각
+1.00%AI의 기존 소프트웨어 대체 우려와 고평가 부담
-5.81%강한 AI 실적에도 전체 매출 가이던스가 기대 미달
약 -2% (시간외)등락률이 아닌 시장 영향력·관심도·지속성·사실 확인 가능성을 종합해 골랐습니다.
오늘 밤 일정
미국 주간 신규 실업수당·7월 무역수지
높음신규 실업수당은 시장 예상 약 20만5,000건과 이전 20만3,000건을 비교해야 합니다. 무역수지는 수입 확대 여부와 적자 폭이 3분기 성장률 전망에 미칠 영향이 중요합니다.
크리스토퍼 월러 연준 이사 경제전망 연설
높음부진한 고용과 높은 에너지 가격을 두고 9월 금리 경로를 어떻게 평가하는지 확인해야 합니다.
미국 8월 ISM 서비스업지수
높음시장 예상 54.2와 7월 54.1을 비교하고, 고용·신규주문·가격지수에서 서비스 경기와 물가 압력을 함께 확인해야 합니다.
룰루레몬·지스케일러 실적 컨퍼런스콜
보통룰루레몬은 매출 24억5,000만~24억7,500만달러와 EPS 1.76~1.81달러, 지스케일러는 매출 8억7,500만~8억7,800만달러와 조정 EPS 1.08~1.09달러를 비교해야 합니다.
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